Стоимость паев со временем может как увеличиваться, так и уменьшаться, поскольку изменяется рыночная стоимость ценных бумаг в составе имущества фонда. Владельцы инвестиционных паев несут риск убытков, связанных с изменением стоимости паев.
Доходность фонда не гарантируется ни государством, ни управляющей компанией. Владельцам паев доходы в виде процентов или дивидендов не начисляются и не выплачиваются, они учитываются в росте стоимости пая.
Пайщик получает доход только при обратной продаже своих паев управляющей компании, поэтому формой получения промежуточно дохода является – частичное погашение паев.